はじめての外貨預金　外貨預金ってなに？

外貨預金とは、その名のとおり、海外の通貨（＝外貨）で預金することです。お利息も外貨での受け取りとなります。

円換算では元本割れする場合もありますが、外貨建てでは元本が保証されており、分かりやすい商品性です。

当社の外貨預金は、円貨から米ドルやユーロなどの外貨に交換して預金ができます。また、他行から外貨資金を送金して預金することもできます。

外貨建て現金、外貨建て小切手、外貨建てトラベラーズ・チェックによるお預け入れ・払い戻しはできませんので、ご注意ください。

海外の通貨で預金するため、

外貨預金の二大特徴である「金利」と「為替変動」について、詳しく見ていきましょう。なお、計算例では税金および手数料等は考慮していません。

以上、外貨預金の特徴である「金利」と「為替変動」について説明をしてきました。

もうお気づきかもしれませんが、

「外貨預金の特徴」で、外貨預金には好金利や為替差益の魅力があることを説明しました。

しかし、皆さんの中には、「為替変動は怖いし、日本に住んでいるんだから円だけ持っていればいいのでは？」 「海外旅行も滅多に行かないから為替レートの変動なんて関係ない！」とお考えの方も多いのではないでしょうか。

実は、私たちの生活は常に為替変動の影響を受けているのです。
まずは、下の図をご覧ください。

私たちが暮らす日本では、食料やエネルギーを始め、多くのものを海外からの輸入に頼っています。

海外からモノを輸入するわけですから、その時の為替レートによって支払う円貨額が変動します。以下のイメージ図のように、円安が進むと輸入品の価格は値上がりすることになります。

実際の為替変動と物価の変化を確認してみると、円安が進んだことで物価も上昇していることが分かります。

みなさんも、為替変動により、海外から輸入している牛肉の値上がりを経験されたことはありませんか？
また、一見、為替変動の影響を受けないと思われる国産牛であっても、輸入した飼料の値上がりによって、価格は上昇しやすくなります。
このように、私たちの生活は為替変動の影響を大きく受けているのです。

為替変動による輸入品の価格変動を考えた場合、円貨建て資産しか保有していないと、どうなるのでしょうか。

上記の図のように、円安になると、輸入品の値上がりによって「出ていくお金」が増えてしまい、家計を圧迫することになります。

では、円貨建て資産に加えて、外貨建て資産も保有していた場合はどうなるのでしょうか。

上記の図のように、円安になると、「出ていくお金」の増加を、「外貨預金」の為替差益でカバーすることが期待できます。これこそが、外貨建て資産を保有する意義なのです。

尚、円高になった場合は、外貨預金の為替差損が発生しますが、同時に輸入品の価格も下がるため、「使えるお金」と「出ていくお金」の両方が減少することになります。

以下のグラフは、過去の為替レートの推移です。（横軸は時間（年）、縦軸は指数を表しています。）為替レートは日々刻々と変動していますが、為替レートの変動要因とは一体何でしょうか？

上のグラフを見てみると、大きく為替レートが動いているところでは、リーマンショックや金融緩和開始等の大きな経済イベントが発生していることがよくわかります。

為替レートとは、異なる国の通貨を交換する際の交換レートですので、日本だけではなく各国の状態が影響し合い、複合的な要因で動きます。
具体的には以下の表をご確認ください。

日本でアベノミクスが始まった頃の為替レートの動きを見てみましょう。
どの通貨に対しても「円安」に推移しています。これは上記の表の「金利情勢」が大きく関わっています。

資産運用をする時、できるだけ高い金利で運用できたほうが良いですよね。一般的に、金利が高い国の通貨は、高い金利を目当てに資金が集まりやすくなり、通貨価値が高くなる傾向にあります。

アベノミクスでは、異次元緩和を行ったことで円の魅力が低下し、円が買われなくなりました。つまり円の価値が低くなる「円安」状態になったのです。

※もちろん金利だけでなく、その他の要因も考えられます。

ただし、金利が高い・低いからといって、必ずしもこのような動きになるわけではありません。その国の経済の状況や物価の安定度合いなどの状況（経済指標）によっては、金利が高くても買われないことも大いにありえます。為替レートの動向を考えるには、様々な要因を総合的に考える必要があるのです。

為替レートの変動により、受取時の円貨額が預入時の払込円貨額を下回り、元本割れする可能性があることを「為替変動リスク」と呼んでいます。

また、「手数料や税金はかかるの？」にも掲載しておりますが、円貨⇒外貨、外貨⇒円貨の為替取引を行う場合には、為替手数料が生じます。そのため、為替変動がなかった場合でも、受取時の円貨額が預入時の払込円貨額を下回り、元本割れする可能性があります。

これらのリスクについて十分理解をした上で、外貨預金での運用を始めていきましょう。

上記およびその他のご注意事項についてはこちらをご確認ください。

ニュースなどでは、「円高」「円安」という言葉を使い、為替レートの動きを表現していることがあります。
「円高」「円安」とは、そもそも「円の価値が高いのか、低いのか」を表した言葉であり、円の価値が高い状態のことを「円高」、円の価値が低い状態のことを「円安」と呼びます。

よく耳にする「円高」「円安」について、牛肉を例にとって考えてみましょう。

たとえば、アメリカ産の牛肉の価格が2米ドルだったとします。

「円高」「円安」は、相対的に考えるものですので、今回のケースでは①を基準とした例でご説明します。

つまり、①と比べて②の方が「円高」と言えますし、③の方が「円安」と言うことができます。